Ukončeno v akademickém roce 2021/2022

Oceňování a hedging finančních derivátů

Typ studia	navazující magisterské
Jazyk výuky	čeština
Kód	154-0340/02
Zkratka	Hedging
Název předmětu česky	Oceňování a hedging finančních derivátů
Název předmětu anglicky	Valuation and Hedging of Financial Derivatives
Kreditů	3
Garantující katedra	Katedra financí
Garant předmětu	prof. Ing. Tomáš Tichý, Ph.D.

Osnova předmětu

Úvod do problematiky (finanční trhy, finanční deriváty, přístupy k ocenění)
Lineární finanční deriváty (forwardy, futures, swapy)
Nelineární finanční deriváty (jednoduché opce, exotické opce)
Stochastické procesy
Blackův a Scholesův model
Rozšířené modely
Diskrétní oceňovací modely
Simulace Monte Carlo
Úrokové deriváty
Exotické deriváty (na počasí, energetické, kreditní)
Nefinanční instituce: možnosti využití finančních derivátů při hedgingu
Finanční instituce: hedging a replikace finančních derivátů

Povinná literatura

HULL, J.C. Options, futures, and Other Derivatives. 11th ed. Harlow: Pearson, 2022.
HULL, J.C. Risk Management and Financial Institutions. 5th ed. New York: Wiley, 2018.
TICHÝ, T. Finanční deriváty – typologie finančních derivátů, podkladové procesy, oceňovací modely. Ostrava: VŠB-TU Ostrava, 2006.

Doporučená literatura

NEFTCI, S. Principles of Financial Engineering. 2nd ed. Academic Press, 2008.
SCHOUTENS, W. Lévy Processes in Finance: Pricing Financial Derivatives. Wiley, 2003.
SHREVE, S. E. Stochastic Calculus for Finance I: The Binomial Asset Pricing Models. Springer, 2004.
SHREVE, S. E. Stochastic Calculus for Finance II: Continuous-Time Models. Springer, 2004.

zpět na vyhledávání