Ukončeno v akademickém roce 2019/2020

Oceňování a hedging finančních derivátů

Typ studia	navazující magisterské
Jazyk výuky	angličtina
Kód	154-0540/01
Zkratka	VHFD
Název předmětu česky	Oceňování a hedging finančních derivátů
Název předmětu anglicky	Valuation and Hedging of Financial Derivatives
Kreditů	3
Garantující katedra	Katedra financí
Garant předmětu	prof. Ing. Tomáš Tichý, Ph.D.

Osnova předmětu

Introduction to financial markets and derivatives
Linear financial derivatives (forwards, futures, swaps)
Nonlinear financial derivatives (plain vanilla options, exotic options)
Discrete valuation methods (binomial and trinomial trees)
Stochastic processes
Continuous valuation models (BS model)
Monte Carlo simulation
Interest rate derivatives
Wheather derivatives, energy derivatives, credit risk derivatives
Application of financial derivatives: hedging of nonfinancial institutions
Application of financial derivatives: hedging and replication in financial institutions

Povinná literatura

HULL, J.C. Options, futures, and Other Derivatives. 11th ed. Harlow: Pearson, 2022.
HULL, J.C. Risk Management and Financial Institutions. 5th ed. New York: Wiley, 2018.
TICHÝ, T. Lévy Processes in Finance: Selected applications with theoretical background. SAEI, vol. 9. Ostrava: VŠB-TU Ostrava, 2011.

Doporučená literatura

NEFTCI, S. Principles of Financial Engineering. 2nd ed. Academic Press, 2008.
SCHOUTENS, W. Lévy Processes in Finance: Pricing Financial Derivatives. Wiley, 2003.
SHREVE, S.E. Stochastic Calculus for Finance I: The Binomial Asset Pricing Models. Springer, 2004.
SHREVE, S.E. Stochastic Calculus for Finance II: Continuous-Time Models. Springer, 2004.

zpět na vyhledávání